Private equity-firma’s waren vorig jaar verantwoordelijk voor meer dan de helft van alle overnames in het Europese IT-kanaal. Slechts 32 investeerders tekenden voor 54% van alle transacties, blijkt uit onderzoek van analist Omdia. Managed service providers zijn het populairst bij overnemers.
Volgens onderzoek van Omdia domineerde een selecte groep kapitaalkrachtige investeerders vorig jaar de overnamemarkt in de Europese IT-sector. Slechts 32 private equity-firma’s waren verantwoordelijk voor 54% van alle transacties binnen het EMEA-partner-ecosysteem.
Steven Kiernan, Senior Vice President bij Omdia, stelt dat de markt wordt gedomineerd door een relatief kleine groep spelers. Hoewel consultancyreus Accenture de meest actieve individuele koper was, bepalen volgens hem de financiële investeerders op de achtergrond het tempo.
Terugkerende omzet trekt aan
Binnen het IT-kanaal zijn managed service providers het populairst bij investeerders. Ruim een derde (33,6%) van alle overgenomen partijen in 2024 was een msp. Deze bedrijven zijn volgens het onderzoek aantrekkelijk vanwege hun voorspelbare, terugkerende omzetstromen uit abonnementsdiensten voor IT-infrastructuurbeheer.
Vele msp’s worden opgekocht door grotere branchegenoten die, gesteund door private equity, een buy-and-build-strategie hanteren. Hierbij voegen ze kleinere, lokale specialisten samen tot pan-Europese spelers om schaalvoordelen te realiseren.
H.I.G. Capital meest actief
H.I.G. Capital voerde de ranglijst van meest actieve investeerders aan met 8 deals, gevolgd door Riverdam en Triple Point met elk 6 overnames. Ook Nederlandse partijen zijn actief: het Amsterdamse MKB Fonds deed 4 deals en wordt expliciet genoemd als invloedrijke speler.
De impact van deze overnamegolf is aanzienlijk. Ruim 35% van alle transacties betrof bedrijven uit de Omdia Partner 1000, wat volgens het onderzoek aantoont dat niet alleen kleine lokale spelers verdwijnen, maar ook gevestigde namen in de Europese top steeds vaker worden overgenomen door investeringsmaatschappijen of grotere consolidatoren.
Omdia verwacht dat de trend voorlopig aanhoudt. Zolang de vraag naar beheerde IT-diensten en cybersecurity stijgt, blijft de sector volgens de analist een aantrekkelijke bestemming voor privaat kapitaal.
